宣布观念：台湾ODM厂商2月营收同环比增加，鸿海指引2025年第一季度营收在GB200奉献下增加微弱。受AI服务器微弱需求带动，ODM台厂月度营收同比大幅度增加。依据公司官网发表的月度营收数据，六家台湾ODM厂商2025年2月营收算计为3813亿新台币，同比+56.5%，环比+10.4%。鸿海月度营收5513.83亿新台币，同比+56.4%，环比+2.4%，创同期新高。服务器方面，台厂AI服务器营收及占比2024年明显抬升，英业达2024年AI服务器营收1615.61亿新台币，同比增加275%，营收占比从8%提高至25%。广达2024年AI服务器营收3663.23亿新台币，同比增加342.28%，营收占比从8%提高至26%。纬创AI服务器营收4196.8亿新台币，同比增加142.15%，营收占比从20%提高至40%。鸿海指引2025年第一季度 AI服务器营收同环比均翻倍增加，全年AI服务器收入同比增加超越150%，AI收入占比也将从2024年的超越40%进一步增加为50%以上。笔电方面，1-2月ODM总计出货1610万台，同比+1.9%，保持温文增加趋势。依据202024年第四季度鸿海法说会，公司表明，AI在2025年保持微弱生长动能，2025年第一季度 AI收入同环比估计都将增加100%以上，跟着GB200放量，AI收入将逐季度增加。估计2025年全年到达兆元以上，AI收入占比也将从2024年的超越40%进一步增加为50%以上。

  本乡ODM厂商在AI云侧开展明显，华勤数据中心事务充沛获益于国内CSPCapEx提振。依据华勤2025年1-2月投资者调研纪要，华勤的数据事务在2024年估计打破200亿元的营收规划，2025年该事务营收方针为300亿以上。此外，交换机事务方面，2024年公司的交换机事务取得了重要打破，成功完成了面向AI大集群的高性能网络交换机的规划交给，中心客户主要为国内头部CSP厂商。估计2025年在客户CapEx高速增速和公司自己比例的提高下，华勤技能的交换机出货量将明显增加。

  本乡ODM厂商在PC、AI可穿戴、轿车、机器人等AI端侧方面加大布局。AI可穿戴事务方面，国内ODM厂商VR、AR、AI智能眼镜等项目继续推动；轿车电子方面，国内多家ODM厂商前瞻布局，产品掩盖规模广泛。事务方面，ODM厂商在电子职业堆集的深沉技能根底，为事务的开展供给了有力支撑。依据华勤2025年2月揭露投资者调研纪要，华勤经过并购深圳豪成智能科技有限公司快速切入扫地机器人商场，与此同时，公司已投入人形机器人研制。依据蓝思2025年2月投资者调研纪要，蓝思深度参加了灵犀X1机器人的关节模组、DCU操控器、OmniPickel等中心部件的出产拼装与测验操控。